ライフサイクル投資術とやや逆行している
年齢とともにリスク資産エクスポージャーをむしろ上げているという現在の運用状況が紹介されていて、世間一般のライフサイクル投資術とは見事に逆行してた。 資産額が少ないうちは強気になれず、ある程度積み上がった今の方がボラティリティに耐えられるという感覚は、人的資本が減る中高年期にリスクを取るという一見矛盾した戦略を正当化するものなのかも。
数年前？に流行ったライフサイクル投資術という、若い時期にレバレッジで株式エクスポージャーを前倒しし、年齢とともにレバレッジや株式比率を下げていくみたいな考え方があります。読んでいないので合っているのか分かりませんが、20代・30代ではフルインベストメントどころか株式エクスポージャー200％、年をとると下げていって生涯の株式エクスポージャーをできる限り一定に保つみたいな考え方のようです。私は当ブログを始めた2017年頃からずっとほぼフルインベストメントを維持してきたのですが、ブログ開始直後あたりは流石に全財産株式はちょっと怖いなあと思っていたのと配当金生活が目標だったので、生活必需品・高配当メインでかなりディフェンシブ株に傾斜していました。2020年頃からはビットコインを組み入れ、テック株比率が上昇、2021年からは野村Webローンを使ったレバレッジを開始、と年をとるにつれ徐々にリスク資産